Главными причинами прошлых повышений стали падение курса рубля и ускоряющийся рост цен. Ситуацию с рублем удалось стабилизировать, но не только монетарными, но и административными мерами (указ президента об обязательной продаже валютной выручки экспортерами). А вот инфляция продолжает расти, и к 23 октября ее уровень уже достиг 6,59% в годовом выражении, по данным Министерства экономического развития.
Ключевая ставка и ставка рефинансирования — в чём разница
Обычно банки предлагают рефинансирование, когда ключевая ставка снижается. Ключевая ставка устанавливается советом директоров Банка России восемь раз в год. Любое её изменение влияет на кредитную и экономическую активность в стране. Таким образом регулятор достигает основной цели денежно-кредитной политики.
Как ключевая ставка влияет на рубль
Пени за несвоевременную оплату услуг ЖКХ могут быть по 1/300 ключевой ставки с 31-го до 90-го дня неуплаты и 1/130 — с 91-го дня. Как оплачивать коммунальные услуги, чтобы не набегали пени, мы уже рассказывали. Ключевую ставку также используют при расчете НДФЛ при получении материальной выгоды от экономии на процентах за пользование заемными средствами, если заем получен от взаимозависимой организации или работодателя. Побочным эффектом от резкого смягчения политики ЦБ стал рост инфляции — как в России, так и за рубежом.
Что будет с вкладами и кредитами
Изменение ключевой ставки и процентных ставок коммерческих банков сказываются на готовности бизнеса не только брать кредиты и открывать вклады, но и инвестировать, сберегать и покупать. В зависимости от ситуации в экономике Центробанк проводит мягкую или жёсткую денежно-кредитную стандартные и бинарные опционы политику (ДКП). Стоит учесть, что ставки по кредитам обязательно будут выше ключевой, ведь банки закладывают в стоимость кредитов свои издержки и возможные риски. Если же ключевая ставка растёт, то банки увеличивают и свои ставки, чтобы не понести потери.
Что нужно запомнить о ключевой ставке
При этом обе используются для регулирования денежного рынка и монетарной политики государства. Повышение КС приводит к снижению цен и незначительному росту доходности ранее выпущенных облигаций. Однако новые облигации в таких условиях покупать выгоднее, ведь эмитенты выпускают их под более высокий процент, чтобы сделать привлекательными для инвесторов на фоне выросших ставок по вкладам. Брать новые кредиты при высокой ставке ЦБ становится невыгодно. Если острой необходимости в кредитовании сейчас нет, дождитесь более подходящего времени.
- Политическая стабильность и доверие к финансовым институтам также оказывают воздействие на ключевую ставку.
- Инвесторы понимают, что компаниям придётся непросто, и продают акции.
- Не стоит забывать и про рынок акций — на рынке по-прежнему много недооцененных историй, в том числе в голубых фишках», — уверен Рогов.
- Алексей Третьяков также подчеркивает, что финансовые инвесторы сейчас не оказывают сильного влияния на курс рубля, поэтому напрямую решение ЦБ никак не отразится на курсе.
- Она замедляется, потому что при повышении ставки спрос на товары и услуги падает, предложение тоже.
Она позволяет при необходимости сдержать инфляцию и стимулировать экономический рост, а также оказывает воздействие на курс рубля. Ключевая ставка зависит от уровня текущей и прогнозируемой инфляции, ее размер устанавливается на заседании совета директоров Банка России. ЦБ влияет на инфляцию и курс рубля к разным валютам, меняя ключевую ставку на основе финансово-экономических прогнозов. Через последовательность экономических связей ключевая ставка влияет на широкий спектр процессов, которые в конечном итоге воздействуют на темпы роста потребительских цен. При повышении ставки происходит обратный процесс — интерес инвесторов смещается в пользу облигаций, которые при высоких ставках предлагают стабильную высокую доходность. Перебалансировка портфелей приводит к тому, что на фоне высокой ключевой ставки рынок акций снижается.
Эти деньги она не хочет инвестировать в оборудование, а открывает вклад под 10%, потому что это легче и менее рискованно. Она не хочет открывать вклад под 3% годовых, потому что может проинвестировать эти деньги в оборудование, которое будет приносить 10% годовых. какие бывают инвестиции в интернете То есть компания не кладет деньги на вклад, а покупает оборудование. Оценка инфляции, которую россияне ожидают через год, в октябре выросла до 13,4% (+0,9 п.п. по сравнению с месяцем ранее), согласно данным опроса ООО «инФОМ» для Банка России.
Ключевая ставка простыми словами — это тот минимальный процент, под который Центробанк выдаёт кредиты коммерческим банкам. В то же время это максимальный скетчинг процент, под который ЦБ принимает у них деньги на депозиты. Кроме того, ключевая ставка — важнейший инструмент денежно-кредитной политики государства.